История: История начинается в 1935 году в Манхеттене, неизвестный мужчина, позже идентифицированный как Франк Кастлеоне, просыпается и включает радио, во время этого процесса заметны несколько следов от пуль на его спине. Радио объявляет новости о линчевателе, в течение этого времени все еще неизвестный мужчина одевается, собирается, что включает в себя кроме прочего пару гранат, ножи, кастеты, два пистолета с черепом Карателя на них. Как только мужчина натягивает маску с тем же знаком черепа на ней, радио сообщает, что неизвестный линчеватель – это Каратель.

За этим следует ретроспектива, которая показывает Франка во времена Первой Мировой Войны, а так же рассказывается история знаменитого значка черепа Карателя. Это был своего рода ответ Франка на страх его жены, которая боялась, что его покарает ангел смерти. По иронии судьбы, сама она позже умерла от рака, оставив Франка поднимать на ноги их сына, Франка-младшего, в одиночестве. Сын присоединился к группе молодых хулиганов, и, когда они вытащили кошелек у еврея, Франк поймал их. Когда они возвращаются в магазин, которым оба управляли, на них нападают гангстеры, однако Франк-старший отказывает им в деньгах и с сыном на пару легко с ними расправляется. Далее сцена переключается на новое здание, где два перевязанных гангстера пытаются объяснить, что произошло. После того, как им отрезают пальцы с помощью машинки для обрезания сигар, выясняется, что их босс – Дач Шульц (Шульц-Датчанин).